Европейский Центральный Банк (ЕЦБ) работает над созданием цифрового евро, чтобы он был похож на наличные деньги с точки зрения конфиденциальности, безопасности и доступности. Тем не менее, остаются сомнения относительно его дизайна и необходимости. В регионах, использующих евро, растет число цифровых платежей и онлайн-покупок, в то время как доля наличных платежей снижается. ЕЦБ начал этап изучения возможности выпуска цифрового евро в октябре 2021 года.[1]
В июне 2023 года Европейская комиссия предложила необходимую законодательную базу для реализации проекта ЕЦБ по созданию цифрового евро. Теперь созаконодатели должны окончательно доработать это предложение.
Цифровой евро, выпускаемый Центральным Банком, будет государственной валютой, которая с наименьшей вероятностью будет нести в себе финансовый риск. Маркус Фербер, член Европейского парламента, заявил, что цифровой евро должен рассматриваться как дополнение к существующим валютам. ЕЦБ предполагает, что цифровой евро будет универсальной и безопасной электронной валютой. Это будет электронный эквивалент наличных денег, а не криптоактивов.
Для начала потребителю необходимо будет создать цифровой кошелек в евро, который затем можно будет пополнить с банковского счета или наличными. Организации, распространяющие цифровые евро, должны предоставлять бесплатную поддержку и услуги тем, у кого нет банковского счета. Также было подчеркнуто, что существует право на доступ к государственным деньгам и что для тех, у кого нет банковского счета, должен быть предусмотрен запасной вариант доступа к цифровым евро.[2]
Европе необходимо цифровое платежное решение. Это связано с тем, что отсутствие национальных карточных систем и зависимость от международных провайдеров приводят к фрагментации платежных возможностей в Европе. По мнению ЕЦБ, единая платежная система — цифровой евро — устранит эту фрагментацию. Утверждается, что цифровой евро — это решение, которое хотели бы видеть ассоциации потребителей. Кроме того, цифровая валюта снизит зависимость от банковского сектора.
Стран, которые рассматривают возможность выпуска “Цифровой Валюты Европейского Центрального Банка (MBDPB)”, довольно много. Например, Норвегия изучает возможность выпуска MBDPB, а Великобритания разрабатывает цифровой фунт. Хотя Банк Англии еще не решил, вводить ли MBDPB, он заявил, что может позволить гражданам хранить в своих цифровых кошельках от 10 000 фунтов до 20 000 фунтов. Однако введение в Европейском союзе лимита на хранение 3 000 евро уже вызвало волнение среди европейских банков, которые опасаются, что высокий лимит на хранение негативно скажется на банковских депозитах.
По данным Европейской банковской федерации, цифровой евро может привести к оттоку до 739 миллиардов евро с банковских депозитов при пороге в 3 000 евро. Организации гражданского общества утверждают, что низкие лимиты затруднят использование цифровой валюты вместо банковского счета для оплаты аренды или получения зарплаты. Европейские банки призвали провести тщательную оценку влияния затрат на инфраструктуру и внедрение, а также возможных последствий введения цифрового евро для финансовой стабильности и существующих моделей розничного банковского бизнеса.[3]
Исследователь Апостолос Томадакис также подчеркнул, что необходимо оценить, насколько адекватны имеющиеся в Европе возможности и может ли цифровой евро опираться на рыночную инфраструктуру, уже существующую в Европе.
Евросистема предлагает взимать плату с поставщиков платежных услуг, чтобы покрыть расходы на выпуск цифрового евро. Однако она сама будет нести расходы на услуги по распространению. Существуют также опасения по поводу конфиденциальности пользователей. Хотя подчеркивается, что анонимные платежи могут осуществляться на небольшие суммы, а в случае крупных сумм необходимо принимать меры, остается неясным, кто будет нести расходы.
Президент ЕЦБ Кристин Лагард заявила, что цифровой евро может появиться не ранее конца 2027 года, и подчеркнула, что этот процесс необходимо ускорить. Лагард отметила, что сейчас ведется техническая работа и необходимо создать правовую базу. Государства-члены и Европейский парламент должны определить свои позиции и согласовать окончательный вариант законодательства. ЕЦБ продолжит подготовительный этап, который продлится до ноября 2025 года. Руководители национальных центральных банков и шесть членов Исполнительного совета ЕЦБ должны принять решение о выпуске цифрового евро. Лагард подчеркнула, что проект должен быть амбициозным и может стать валютой будущего.[4]
Чтобы идти в ногу с финансовыми и технологическими преобразованиями XXI века, Европейский союз предпринимает важные шаги по созданию цифрового евро. Цифровой евро можно определить как цифровую форму традиционных банкнот и монет, которая находится в ведении ЕЦБ.
Цифровой евро доступен через цифровые кошельки как актив, не имеющий физического аналога. Эта цифровая валюта регистрируется в цифровой книге, контролируемой и управляемой центральным банком. Пользователи могут использовать цифровые евро для расчетов, денежных переводов и других финансовых операций.
Потенциальные преимущества цифрового евро могут быть следующими:
- Финансовый Доступ и Доступность: Цифровые евро можно сделать легкодоступными для всех. Это может увеличить финансовую дисперсию.
- Стоимость и Эффективность: Наличие электронной формы позволяет снизить операционные издержки и увеличить скорость платежей.
- Инструменты Денежно-Кредитной Политики: Она может предоставить центральным банкам новые инструменты денежно-кредитной политики, например, более эффективные механизмы управления процентными ставками.
- Конфиденциальность и Безопасность: Меры безопасности, поддерживаемые криптографическими технологиями, позволяют защитить конфиденциальность пользователей.
Важно также учитывать потенциальные риски цифрового евро. Например, риски могут возникнуть в связи с угрозами кибербезопасности, проблемами конфиденциальности данных и возможным влиянием на финансовую стабильность.
Оценивая возможности и риски, которые может предоставить цифровой евро, Европейский центральный банк стремится стимулировать внедрение этой технологии в государственном и частном секторах. Ожидается, что цифровое евро позволит модернизировать финансовую инфраструктуру Европы и повысить ее конкурентоспособность в мировой экономике.
В целом цифровое евро представляет собой значительную трансформацию денежно-кредитной политики и финансовой системы Европейского союза. Эта новая цифровая валюта может стать важным инструментом для адаптации к технологическому развитию экономики и обеспечения более широкого доступа к финансовым услугам. Однако необходимо учитывать и потенциальные проблемы, которые могут возникнуть в процессе внедрения.
[1] “Dijital euronun şifresini çözmek: Yeni Avrupa sanal para birimi böyle çalışacak”, Euronews, https://es.euronews.com/business/2024/07/10/descifrando-el-euro-digital-asi-funcionara-la-nueva-moneda-virtual-europea, (Дата Обращения:10.07.2024).
[2] Так же.
[3] Так же.
[4] Так же.
